2026年3月末投資資産運用状況（3/31）

いつもながらですが、今年も3月が終わり3ヶ月があっという間に終わりました。

３月はイラン戦争で超ボラティリティが高く非常に忙しない月でした。

本日は管理人の備忘録として毎月、月初めに報告しています「2026年3月の投資資産運用状況」の前月比、前年末比の状況を報告します。

なお、昨年までは本投資資産全体の報告以外に別途各ポートフォリオの内訳を報告していましたが、負荷軽減のため、今回から米国株・WealthNaviを停止し、投資信託と配当状況のみに変更いたします。

現在、トランプ大統領の「裸の王様」状態の無責任発言や自己中心的発言で世界中の国や民族が迷惑を被っております。

次の中間選挙を見据え、自分の対応は正しい、他責発言、戦争は早期に収束するとの発言をしたと思えば、本日の国民向けの演説では逆にイランを徹底的叩くとの等で市場は大混乱です。

非常に腹立たしいですが、どうしようもないので、トランプ大統領の身勝手な発言に一喜一憂しないで安くなった個別高配当株の買い増しや投資信託の積立は安く帰る機会と捉えて継続していきます。

サマリー

イラン戦争による下記市場環境の悪化およびと円安の結果、3/31現在の保有全体の評価損益は123.5％（前月：140.8％）で前月比：▽17.3％と大きく下落しました。

2025年末（123.2％）比では +0.3％、2024年末（96.2％）比では+27.3％。

※投資資産絶対額：前月比94.2％　　

市場環境

まず最初に市場環境です。

＜米国：3/31＞

2月末に開始した、米高・イスラエルのイラン軍事衝突から原油高、インフレ増大の懸念から３指標とも大幅な下落となりました。

トランプ大統領の日替わり無責任発言によりイラン戦争の収束期待で3/31はダウ+1125（102.5％)と大幅な上昇もありましたが、4/1の国民向けの演説では「イランを徹底的に叩く」等発言で失望売りとなりました。

月間では以下の通り、前月比で3指標で大きく軟調となりました。
前月比でダウは前月比 ：▽2,636（94.6％）、ナスダックが前月比 ：▽1,077（95.2％）、S&Pは前月比 ：▽350（94.9％）

ダウ

3/31        ：46,341.51     前日比    ：1,125.4 　　102.5%

2/27　 　：48,977.92　 前月比    ：▽2,636　　  94.6％

2025年末：48,063.29　 前年末比：▽1,421　　  96.4％

2024年末：42,544.22　 前年末比：3,797　        108.9％

ナスダック

3/31        ：21,590.63　  前日比   ：796　　　   103.8％

2/27　　 ：22,668.21　 前月比    ：▽1,077　     95.2％

2025年末：23,241.99　 前年末比：▽1,651　 　 92.9％

2024年末：19,310.79　 前年末比：2,280  　     111.8％

S&P500

3/31        ：6,528.5　      前日比    ：184.8　    102.9％

2/27　 　：6,878.88　　前月比    ：▽350　      94.9％

2025年末：6,845.50　　前月末比：▽317　      95.4％

2024年末：5,881.63　    前年末比：646            111.0％

米国10年債券利回り：
2024年末→3.86％→2025/12/31→12/31：4.163%→2/27：3.947％→3/31：4.319％

＜国内：3/31＞

日経平均
2月末の米国・イスラエルのイラン軍事衝突により、国内株は原油高、物価高、ナフサ製品の品薄等の懸念から、3/31は51,063円（前月比：▽7,789円（86.8％）と大きく下落し終わりました。

2025年末比では+724円（101.4％）、2024年末比では+11,169 円（128.0％）と伸展でした。

TOPIX

3/31は3,497（前月比3,938・88.8％）と大きく下落して終わりました。

2025年末比では+529（115.5％）、2024年末比では+1,154（141.5％）と大幅な伸展となりました。

為替

3月末は158.66円と前月：156.09円で、前月比で2.527円（101.6％）と円安。

ちなみに2025年末比 ：1.97円（101.6％）と円安、2024年末比：1.38円（100.8％）と円安。

日経平均

3/31        ：51,063円　前日比    ：▽822　　   98.4％

2/27　　 ：58,852円　前月比    ：▽7,789　　86.8％

2025年末：50,339円　前年末比：724　 　    101.4％

2024年末：39,894円　前年末比：11,169       128.0％

TOPIX

3/31        ：3,497　　  前日比   ：▽44　　 　98.7％

2/27　　 ：3,938　  　前月比   ：▽441   　　88.8％

2025年末：3,409　　  前年末比：88　　　  102.6％

2024年末：2,784　　  前年末比：713　  　 125.6％

為替

3/31        ：158.66円　前日比   ：▽1.06　　 99.3％

2/27　　 ：156.09円　前月比   ：2.527　　 101.6％

2025年末：156.69円　前年末比：1.97　      101.6％

2024年末：157.28円　前年末比：1.38          100.8％

参考）

直近最高値 2024/6/28 ：160.87円　

2026年3月末投資資産状況

このような市場環境の中、管理人の最新の投資資産状況を報告します。

全体評価損益

3/31        ：123.5％

2/27         : 140.8％　▽17.3％

1/30        ：128.5％　 ▽5.0％

2025年末：123.2％     +0.3％

2024年末：96.2％     +27.3％

（2023年末：64.3％ +59.2%）
※投資資産絶対額：前月比106.3％　94.2％

配当金含む

3/31         ：140.8％

2/27         ：158.4％　▽17.6％

1/30         ：146.2％　  ▽5.4％

2025年末 ：140.9％　  ▽0.1％

2024年末 ：112.4％   +28.4％

（2023年末：78.6%  +62.2％）

・全体
イラン戦争による上記市場環境の悪化およびと円安の結果、3/31現在の保有全体の評価損益は123.5％（前月：140.8％）で前月比：▽17.3％と大きく下落しました。

2025年末（123.2％）比では +0.3％、2024年末（96.2％）比では+27.3％。
※投資資産絶対額：前月比94.2％　

・国内株（占率：46.6％）
占率が約47％と高い国内株が145.7％ （前月：168.2%） 前月比▽22.5％と大幅に下落したことで、全体の評価損益が下落する要因となっております。

2025年末（133.3％）比では+12.4％、2024年末（93.3％）比では++52.4％

※投資資産絶対額：前月比94.4％   

・米国株（占率：17.1％）
３指標および円安により、米国株全体は120.9％（前月：131.9％）前月比▽11.0％。

個別株）

タバコ株のＭＯ、BTIは順調、デフェンシブ株のP&G、ハイテク株のApple、MSFTが軟調で111.25％（124.5％） ▽13.3％　

ETF）

VYM・VIGが挽回で132.8％（140.6％） ▽7.8％

米国株全体 2025年末（117.3％）比では+3.6％、2024年末（100.2％）比では+20.7%

※投資資産絶対額：前月比92.9％

・投資信託（占率：29.1％）
3指標および円安により、投資信託は93.5％（107.6％）前月比：▽14.1％。

2025年末（109.5％）比では▽1.9％、2024年末（100.4％）比では▽7.4％ 。

※投資資産絶対額：前月比95.0％　

・WealthNavi

3指標および円安により、124.6％（137.1% ）前月比▽12.5％。外貨建ては▽12.5％。

2025年末（122.2％）比では  +2.4％、2024年末（82.2％）比では +42.4％。

・金積立
3月はイラク戦争の地政学的リスクから本来は金投資に投資資金が入るところですが、金利上昇等の様相から利益確認が進み非常に大きな下落となりました。

3/31時点では217.1％（253.3％）前月比▽36.2％と大きくマイナス伸展。

2025年末（219.0）比では ▽1.9％、2024年末（109.0％）比では+108.1％と伸展。

金額は管理人の都合により省略させていただきます。

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＜投資資産のポートフォーリオ別評価損益 ＞　

１．国内株式　24銘柄 　
　　国内高配当株、優待株の投資銘柄に投資　
　　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ占率 ：46.6％）　
　　評価損益 ：145.7％ （168.2%）▽22.5％

　　2025年末：133.3％   前年末比：+12.4％

　　2024年末：93.3％     前年末比：+52.4％

　（2023年末：72.5％     前年末比：+73.2%）
　　総合評価損益）：171.6％（194.9％）

２．J-リート　1銘柄　
　　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ占率 ：0.3％）
　　評価損益 ：22.9％（32.1%）   ▽9.2％　

　　2025年末：29.6％  前年末比： ▽6.7％　

　　2024年末：11.9％  前年末比： +11.0％

　　　　

３．米国株（個別株）※2026/1～個別株を合算

　　高配当、増配株、ハイテク株

　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ 占率：9.0％ ）　
　　評価損益 ：111.2％（124.5％） ▽13.3％　

　　2025年末：106.2％  前年末比：   +5.0％

　　2024年末： 91.5％   前年末比： +19.7％
　　配当含む ：144.2％（157.2％）

４．米国株（ETF）※2026/1～ETF株を合算

　　高配当株(VYM）・連続増配(VIG）、債券ETF(BND）

　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ 占率：8.1%）　
　　評価損益 ：132.8％（140.6％）    ▽7.8％

　　2025年末：130.3％  前年末比：     +1.9％

　　2024年末：110.4％  前年末比：   +22.4％　　

　　配当含む ：153.1％（160.2％）　　　　　　

5. 投信・つみたてNISA全体　
　 先進国・楽天VTI・S&P・オルカン等に積立
　 （ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ占率：29.1%）
　 評価損益 ：93.5％（107.6％）   ▽14.1％

　 2025年末：109.5％  前年末比： ▽16.0％

　 2024年末：100.4％  前年末比：  ▽7.4％ 

 （2023年末：66.5％    前年末比：+27.0％）

6．WealthNavi　
　 海外ETFにAI自動投資。（2019/1~）
　 VTI・VEA・VWO・GOLD・AGG・IYR
　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ占率：4.1%）
　 評価損益 ：124.6％（137.1% ）▽12.5％

　 2025年末：122.2％  前年末比：   +2.4％

　 2024年末：82.2％   前年末比：  +42.4％　 
 （2023年末： 48.1％  前年末比： +74.1％）
　 外貨ﾍﾞｰｽ ：66.5％（79.2%）    ▽12.5％

　 配当含む ：140.7％（153.2 ％）

7．金積立　
　　少額の純金積立投資
　　（ﾎﾟｰﾄﾌｫｰﾘｵ占率：2.6%）
　　評価損益 ：217.1％（253.3％） ▽36.2％

　　2025年末：219.0％  前年末比：  ▽1.9％

　　2024年末：109.0％  前年末比：+108.1％
　（2023年末：61.3％    前年末比：+155.8％）
　　3/31：売却単価25,727円（2/27：売却単価28,344円）90.8％

　　※最高値更新　  1/29：30,013円

＜最後までお読みいただき、ありがとうございました＞